近期,一批A股上市公司因涉嫌財(cái)務(wù)造假先后遭到證監(jiān)會的立案和處罰,這些公司通過粉飾業(yè)績攫取巨額利益,讓廣大投資者蒙受損失,嚴(yán)重破壞資本市場健康秩序。上市公司造假頻發(fā)原因何在?如何從根本上杜絕造假事件,有效保護(hù)投資者權(quán)益?中國經(jīng)濟(jì)網(wǎng)“金融深1度”欄目邀請到中央財(cái)經(jīng)大學(xué)法學(xué)院副教授杜晶和西南證券首席分析師張剛進(jìn)行權(quán)威解讀。
嘉賓精彩觀點(diǎn)
杜晶:根據(jù)現(xiàn)行的證券法,如果在法定信息披露文件里出現(xiàn)財(cái)務(wù)造假,最高的罰則,也才幾十萬,可以考慮把罰款金額跟財(cái)務(wù)造假的數(shù)額相掛鉤,把造假成本跟違法成本進(jìn)一步聯(lián)系起來,提高違法造假的成本,起到威懾作用。
張剛:可以配合中小投資者的集體訴訟機(jī)制,把公司高管列入索賠的相關(guān)責(zé)任人當(dāng)中來。公司高管自己擁有的資產(chǎn),如果是非法的被沒收,如果是合法的,進(jìn)行資產(chǎn)變賣,作為賠償給中小投資者的賠償金,還可以作為獎勵舉報(bào)人的獎勵金。
(責(zé)任編輯:關(guān)婧)