4月29日，新華保險(xiǎn)（601336.SH）發(fā)布2022年一季度報(bào)告顯示，一季度新華保險(xiǎn)歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)為13.44億元，同比下降78.7%；營(yíng)業(yè)收入為749.63億元，同比下降7.9%。

　　同時(shí)，重慶銀保監(jiān)局于近日發(fā)布的行政處罰信息顯示，新華保險(xiǎn)重慶分公司6名保險(xiǎn)從業(yè)人員因犯非法吸收公眾存款罪，擬終身禁入保險(xiǎn)業(yè)。近期，新華保險(xiǎn)屢次因經(jīng)營(yíng)合規(guī)問(wèn)題被處罰，其在2021年累計(jì)被罰單數(shù)30單，總計(jì)罰款金額262.7萬(wàn)元，年度罰款總額與2021年前四季度保費(fèi)收入占比在人身險(xiǎn)公司排名第一。

　　一季度營(yíng)收凈利雙降

　　從投資端看，截至一季度末，新華保險(xiǎn)投資資產(chǎn)為10960.70億元，較上年末增長(zhǎng)1.2%；年化總投資收益率為4.0%，同比下降3.9個(gè)百分點(diǎn)。而受資本市場(chǎng)低迷影響，一季度新華保險(xiǎn)歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)為13.44億元，同比下降78.7%；營(yíng)業(yè)收入為749.63億元，同比下降7.9%。對(duì)于業(yè)績(jī)下降的主要原因，新華保險(xiǎn)解釋稱(chēng)，在去年同期凈利潤(rùn)高基數(shù)的情況下，本期受資本市場(chǎng)低迷的影響，投資收益減少，導(dǎo)致本期凈利潤(rùn)同比變動(dòng)較大。

　　中郵證券在最新研報(bào)中指出，由于相同的因素制約，即基數(shù)效應(yīng)影響下，同時(shí)股票市場(chǎng)大幅回落影響權(quán)益投資收益和低利率壓制固收投資收益的情況下，預(yù)計(jì)其他上市險(xiǎn)企一季度業(yè)績(jī)也難有好的表現(xiàn)。

　　對(duì)比來(lái)看，去年一季度，新華保險(xiǎn)投資收益為195.58億元，同比增長(zhǎng)57.8%；去年全年總投資收益576.21億元，同比增長(zhǎng)23.5%，增速為五大險(xiǎn)企最高。具體來(lái)看，去年，中國(guó)平安（601318.SH）、中國(guó)人壽（601628.SH）、中國(guó)太保（601601.SH）、中國(guó)人保（601319.SH）總投資收益分別為1440.86億元、2140.57億元、931.84億元、630.68億元，同比變動(dòng)幅度分別為-27.8%、7.8%、10.9%、11.2%。

　　投資組合顯示，截至2021年末，新華保險(xiǎn)債權(quán)型金融資產(chǎn)投資金額5772.14億元，在總投資資產(chǎn)中占比為53.3%，較上年末減少5.5個(gè)百分點(diǎn)；股權(quán)型金融資產(chǎn)投資金額2574.36億元，占比23.8%，較上年末增加2.4個(gè)百分點(diǎn)。此外，公司非標(biāo)資產(chǎn)投資金額2219.06億元，占比20.5%，較上年末減少3.6個(gè)百分點(diǎn)。

　　IPG中國(guó)區(qū)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家柏文喜向《中國(guó)科技投資》記者分析道，“浮存金的投資收益是險(xiǎn)企收入的重要來(lái)源，因此投資端的低迷趨勢(shì)對(duì)于險(xiǎn)企的業(yè)績(jī)影響巨大，除了會(huì)對(duì)險(xiǎn)企帶來(lái)業(yè)績(jī)壓力之外，過(guò)大的浮虧還可能會(huì)影響險(xiǎn)企的流動(dòng)性進(jìn)而影響險(xiǎn)企的賠付能力�！�

　　“險(xiǎn)企在投資過(guò)程中除了面臨虧損風(fēng)險(xiǎn)之外，還有不能及時(shí)退出和難以退出與止損的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，因此險(xiǎn)企在投資活動(dòng)中需要在資產(chǎn)配置與投資組合中把握好預(yù)期收益與流動(dòng)性之間的恰當(dāng)平衡，選好投資品類(lèi)布局并設(shè)置好風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖措施，這些都需要有完備的企業(yè)內(nèi)部投資策略和決策流程、風(fēng)控制度作為保障。”柏文喜說(shuō)道。

　　北京市律師協(xié)會(huì)保險(xiǎn)專(zhuān)業(yè)委員李濱告訴《中國(guó)科技投資》記者，“保險(xiǎn)公司投資業(yè)績(jī)的波動(dòng)、收益的高低對(duì)其繼續(xù)銷(xiāo)售投資類(lèi)保險(xiǎn)，對(duì)于已購(gòu)買(mǎi)投資類(lèi)保險(xiǎn)消費(fèi)者決定是否繼續(xù)履行而不提前解除合同起到一定的作用；而對(duì)于潛在客戶來(lái)說(shuō)，是否購(gòu)買(mǎi)或簽訂新的保單，保險(xiǎn)公司過(guò)往經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)會(huì)是很好的參考。投資類(lèi)保險(xiǎn)由于件均保險(xiǎn)費(fèi)較高，相應(yīng)的也是業(yè)務(wù)員傭金的主要來(lái)源，投資收益好，有利于業(yè)務(wù)員隊(duì)伍人員數(shù)量的穩(wěn)定�！�

　　罰單訴訟不斷

　　值得關(guān)注的是，近日重慶銀保監(jiān)局發(fā)布的行政處罰信息顯示，11位保險(xiǎn)從業(yè)人員因犯非法吸收公眾存款罪，擬被終身禁入保險(xiǎn)業(yè)。其中，涉及新華保險(xiǎn)重慶分公司6名保險(xiǎn)從業(yè)人員。

　　罰單指出，上述保險(xiǎn)從業(yè)人員向社會(huì)公眾公開(kāi)宣傳重慶盛云穆迪股權(quán)投資基金管理有限公司發(fā)行的“盛云大山”產(chǎn)品，幫助盛云穆迪公司以銷(xiāo)售基金為名，非法募集資金，行吸收公眾存款之實(shí)，經(jīng)重慶市渝北區(qū)人民法院判決、重慶市第一中級(jí)人民法院裁定，犯非法吸收公眾存款罪。

　　而新華保險(xiǎn)近期亦暴露其他合規(guī)經(jīng)營(yíng)問(wèn)題。銀保監(jiān)會(huì)網(wǎng)站顯示，4月13日，新華保險(xiǎn)11位個(gè)人保險(xiǎn)代理人，利用虛掛業(yè)務(wù)為個(gè)人牟取不正當(dāng)利益；1月14日，新華人壽云南分公司昆明中心支公司因唆使、誘導(dǎo)保險(xiǎn)代理人違背誠(chéng)信義務(wù)被予以警告處分。

　　根據(jù)普華永道發(fā)布的《2021年度保險(xiǎn)業(yè)監(jiān)管處罰分析》報(bào)告顯示，新華人壽年度罰款總額與2021年前四季度保費(fèi)收入占比在人身險(xiǎn)公司排名第一，為1.62%，其年度累計(jì)被罰單數(shù)為30單，總計(jì)罰款金額262.7萬(wàn)元。而罰款的主要原因?yàn)橄驒z查組提供資料與事實(shí)不符且存在重大遺漏；內(nèi)部控制管理不到位；未按規(guī)定使用未經(jīng)批準(zhǔn)或備案的保險(xiǎn)條款、保險(xiǎn)費(fèi)率。

　　天眼查顯示，新華保險(xiǎn)現(xiàn)有780件訴訟糾紛，其中涉及保險(xiǎn)合同糾紛的已有641件，而作為被告的案件有474件，訴訟的問(wèn)題大都為按期繳納保費(fèi)后卻在出現(xiàn)事故時(shí)難以獲得新華保險(xiǎn)的理賠。

　　同時(shí)，新華保險(xiǎn)部分期交保費(fèi)也出現(xiàn)下滑，2022年一季度，新華保險(xiǎn)總保費(fèi)收入648.90億元，同比增長(zhǎng)2.4%，其中，受新冠肺炎疫情持續(xù)沖擊、營(yíng)銷(xiāo)人力規(guī)模縮減等因素影響，長(zhǎng)期險(xiǎn)首年期交保費(fèi)85.66億元，同比下降18.3%；續(xù)期保費(fèi)423.64億元，同比增長(zhǎng)8.0%；短期險(xiǎn)保費(fèi)14.30億元，同比下降41.4%。

　　分渠道看，今年一季度，新華保險(xiǎn)個(gè)險(xiǎn)渠道受新冠肺炎疫情沖擊，客戶保險(xiǎn)需求釋放不充分等因素影響，總保費(fèi)收入427.93億元，同比下降5.3%，其中，長(zhǎng)期險(xiǎn)首年期交保費(fèi)55.78億元，同比下降20.9%；續(xù)期保費(fèi)363.61億元，較去年同期基本持平。

　　銀保渠道中，一季度實(shí)現(xiàn)總保費(fèi)收入212.41億元，同比增長(zhǎng)25.7%，其中，長(zhǎng)期險(xiǎn)首年保費(fèi)152.47億元，同比增長(zhǎng)8.4%；續(xù)期保費(fèi)59.88億元，同比增長(zhǎng)112.3%。然而，團(tuán)體渠道一季度總保費(fèi)收入8.56億元，同比下降33.2%。

　　最新償付能力數(shù)據(jù)顯示，新華人壽核心償付能力充足率和綜合償付能力充足率均有所下滑。2022年第一季度，新華人壽核心償付能力充足率為144.19%，較上年末下滑99.16個(gè)百分點(diǎn)；綜合償付能力充足率為239.67%，較上季度下滑12.42個(gè)百分點(diǎn)。

　　記者就業(yè)績(jī)、罰單等問(wèn)題致函并致電新華保險(xiǎn)，截至目前，尚未收到回復(fù)。